Palantir：第一上海-Palantir-PLTR.US-业绩超预期，纳入标普500，政商业务潜力大-241107

投资标的：Palantir Technologies Inc. (PLTR.US) 推荐理由：业绩超预期，政府和商业客户均实现增长，战略合作与微软提升政府业务潜力，AIP平台助力商业客户效率提升，未来收入和利润预期上调，具备良好增长前景。

- Palantir 2024 财年第三季度业绩超预期，总收入约为 7.26 亿美元，同比增长 30%，净利润达 1.49 亿美元，同比增长 103%。

- 与微软的战略合作推动了政府业务增长，客单价显著提升，未来政府市场仍有巨大潜力。

- 预计 2024 年第四季度收入将在 7.67-7.71 亿美元之间，全年收入预期上调至 28.05-28.09 亿美元，商业收入预计同比增长至少 50%。

作为专业投资者，可以提取以下关键信息： 1. **业绩概况**： - 2024财年第三季度总收入约为7.26亿美元，同比增加30%，高于市场预期。

- 政府客户业务收入约为4.08亿美元，同比增长33%。

- 商业客户业务收入约为3.17亿美元，同比增长27%。

- 客户数量增长至629位，环比上升6%，同比上升39%。

2. **客单价变化**： - 政府客户客单价同比增长24.54%，环比增长5.84%，至311.4万美元。

- 商业客户客单价同比减少16.16%，环比减少3.29%，至63.7万美元。

3. **利润情况**： - 运营利润率为15.59%，同比上升8.43个百分点。

- 净利润为1.49亿美元，同比上升103%。

- 调整后的自由现金流为4.35亿美元。

4. **战略合作**： - 与微软达成战略合作，推动政府业务增长，带来新增客户和现有客户的合作深化。

5. **市场潜力**： - 政府业务仍有巨大的市场空间，尤其是在AI和云服务领域。

- 未来国防预算中AI的比重有望增加，提供至少10倍的增长空间。

6. **风险因素**： - AI技术的重大转变。

- 政治局势变化。

- 商业竞争加剧。

7. **未来业绩指引**： - 预计2024年第四季度收入范围为7.67-7.71亿美元。

- 预计调整后营业利润将在2.98-3.02亿美元之间。

- 对于整个2024年，预计收入范围为28.05-28.09亿美元，商业收入超过6.87亿美元，同比增长至少50%。

这些信息为投资者提供了Palantir的财务健康状况、市场潜力及可能面临的风险，有助于做出投资决策。