电子行业：东方证券-电子行业动态跟踪：美拟收紧半导体技术豁免，利好本土产业链-250623

- 美国商务部计划取消对在中国运营的半导体制造商的技术豁免权，可能削弱海外公司的竞争优势，利好本土晶圆厂。

- 此举将影响全球存储行业供应链格局，国内存储厂商有望受益，推动供应链国产化进程。

- 投资建议关注国内半导体产业链相关公司，包括晶圆代工、设备和材料等领域。

美国商务部计划取消对在中国运营的半导体制造商的技术豁免权，这一政策可能会影响包括台积电、三星电子和SK海力士在内的主要半导体公司在中国的运营，导致其先进制程设备和技术的供应受限。

这一举措有可能削弱海外公司在中国市场的竞争优势，利好本土晶圆厂和存储制造商。

具体而言，三星和SK海力士在中国的存储产能扩张将受到影响，全球存储行业的供应链格局可能会发生变化，国内存储厂商有望受益。

同时，国内半导体设备、材料及EDA等领域的公司也将迎来国产化的机遇，推动相关产业的发展。

投资建议方面，建议关注半导体产业链中的相关公司，包括中芯国际、华虹半导体等晶圆代工企业，以及兆易创新、北京君正等存储产业链公司。

风险提示包括国际政治经济形势变化、半导体市场景气度不及预期及国产化进度滞后等。

投资标的及推荐理由： 1. 中芯国际 (688981，买入)：作为国内领先的晶圆代工厂，受益于海外公司在中国的技术豁免权取消，可能提升其市场份额。

2. 华虹半导体 (01347，买入)：同样作为晶圆代工厂，能够从中受益，增强竞争力。

3. 中微公司 (688012，买入)：在半导体设备领域具备技术优势，预计将受益于国产化进程加速。

4. 北方华创 (002371，买入)：作为半导体设备制造商，有望在技术豁免权取消后获得更多市场机会。

5. 精测电子 (300567，买入)：涉及半导体测试设备，未来市场需求可能增加。

6. 中科飞测 (688361，未评级)：在半导体检测领域，具备成长潜力。

7. 芯源微 (688037，买入)：专注于半导体设备，未来有望受益于国产化趋势。

8. 拓荆科技 (688072，买入)：涉及半导体材料领域，市场需求有望增加。

9. 华海清科 (688120，未评级)：在半导体材料领域具备竞争力，有望受益。

10. 盛美上海 (688082，未评级)：在半导体设备领域，市场需求可能提升。

11. 万业企业 (600641，增持)：作为半导体材料供应商，预计将受益于国产化进程。

12. 至纯科技 (603690，未评级)：涉及半导体洁净室设备，市场前景看好。

13. 鼎龙股份 (300054，未评级)：在半导体材料领域有一定市场份额。

14. 安集科技 (688019，未评级)：专注于半导体材料，市场需求有望增加。

15. 上海新阳 (300236，未评级)：在半导体材料领域具备技术优势。

16. 纳思达 (002180，买入)：在存储器领域具备竞争力，未来有望受益。

17. 精智达 (688627，未评级)：在半导体设备领域，前景看好。

18. 赛腾股份 (603283，未评级)：在半导体材料领域具备市场潜力。

19. 华海诚科 (688535，未评级)：涉及半导体材料，有望受益于市场需求增加。

20. 联瑞新材 (688300，未评级)：在半导体材料领域具备竞争力。

21. 通富微电 (002156，买入)：作为存储器制造商，预计将受益于市场变化。

22. 深科技 (000021，未评级)：在存储器领域具备技术优势，有潜力受益。

23. 兆易创新 (603986，买入)：作为存储器设计和制造企业，未来市场前景看好。

24. 北京君正 (300223，买入)：在存储器领域具备竞争力，市场需求有望增加。

25. 东芯股份 (688110，未评级)：在存储器领域具备成长潜力。

26. 复旦微电 (688385，买入)：在存储器领域有一定市场份额。

27. 紫光国微 (002049，增持)：作为存储器制造商，未来市场前景看好。

28. 普冉股份 (688766，未评级)：在存储器领域具备市场潜力。

29. 聚辰股份 (688123，未评级)：在存储器领域有望受益。

30. 恒烁股份 (688416，未评级)：在存储器领域具备竞争力。

31. 澜起科技 (688008，买入)：在存储器领域具备技术优势，市场需求有望增加。

32. 联芸科技 (688449，未评级)：在存储器领域具备成长潜力。

33. 德明利 (001309，未评级)：在存储器领域具备市场潜力。

34. 佰维存储 (688525，未评级)：在存储器领域有望受益。

35. 朗科科技 (300042，未评级)：在存储器领域具备技术优势。

36. 江波龙 (301308，未评级)：在存储器领域具备市场潜力。

37. 万润科技 (002654，未评级)：在存储器领域具备竞争力。

38. 同有科技 (300302，未评级)：在存储器领域有望受益。