理想汽车~W：华西证券-理想汽车~W-2015.HK-7月销量创新高，智驾Max比例大幅增加-240802

投资标的：理想汽车（W-2015.HK） 推荐理由：7月销量创新高，交付超5万辆，同比增长49.4%；智驾Max比例大幅增加，用户关注度提升；充电网络布局加速，年底目标超2000座超充站，增强核心竞争力。

预计未来三年营收和净利润持续增长，维持“买入”评级。

- 理想汽车2024年7月销量达到51000辆，同比增长49.4%，创月度历史新高，累计交付873345辆，位居中国新势力品牌第一。

- 智驾Max版比例显著提升，OTA版本推送带动用户对智能驾驶技术的关注，门店试驾占比翻倍增长。

- 预计2024-2026年营收和净利润持续增长，维持“买入”评级，但需关注市场竞争和盈利能力风险。

作为一个语言模型，我可以帮你提取上文中的一些信息。

根据上文，以下是一些可以提取的信息： - 理想汽车在2024年7月交付了新车51000辆，同比增长了49.4%。

- 7月销量超过5万台，创下历史新高。

- 截至2024年1月至7月，理想汽车总共交付了239981辆车。

- 截至2024年7月31日，理想汽车累计交付了873345辆车，位居中国新势力品牌总交付量第一。

- OTA6.0和OTA6.1版本的车机系统在7月推送。

- L系列和MEGA实现了大版本升级。

- 智驾Max版的比例大幅提升。

- 用户对智驾技术的关注和认可显著提升。

- 7月门店NOA试驾占比实现翻倍增长。

- 搭载无图NOA功能的ADMax车型订单量大幅增加。

- 理想汽车超充站布局超过700座，年底目标超过2000座。

- 截至2024年7月28日，布局了700座理想超充站和3262根理想充电桩，覆盖27个省份和153个城市。

- 接入了521座优选超充站，布局了60个城市。

- 2024年目标是上线超过2000座超充站，覆盖70%国家级高速干线和90%重点城市核心城区。

- 补能体系是纯电车型的基石，可以缓解补能焦虑，有利于打造纯电车型的核心竞争力。

- 公司L系列表现持续强劲，全国都能开的高阶智驾发布，带动智驾Max比例大幅提升。

- 预计2024-2026年的营收分别为1645.47亿元、2415.28亿元和3205.27亿元。

- 预计2024-2026年的归母净利润分别为96.06亿元、160.48亿元和235.58亿元。

- 预计2024-2026年的每股收益为4.53元、7.56元和11.10元。

- 2024年8月1日收盘价为75.85港元，对应2024-2026年的市盈率为15.49倍、9.27倍和6.32倍。

- 维持对该公司的盈利预测和“买入”评级。

请注意，这些信息是根据上文提取的，并且可能需要进一步核实和确认。