新材料行业：山西证券-新材料行业周报：生物学领域最大开源AI模型Evo2发布，路博润上海TPU产线投产-250225

- 本周新材料板块表现强劲，指数上涨4.33%，合成生物指数和半导体材料均有显著涨幅。

- 最大开源AI生物学模型Evo2的发布将推动合成生物产业快速发展，预计2033年国内生物制造市场将接近2万亿元。

- 投资建议关注凯赛生物和华恒生物在AI与蛋白质领域的合作机会，同时需警惕原材料价格波动、政策和技术风险。

本周新材料行业表现良好，新材料指数上涨4.33%，跑赢创业板指。

合成生物指数上涨2.92%，半导体材料上涨6.79%，电子化学品上涨6.31%。

新发布的Evo2开源AI模型有望推动合成生物产业快速发展，具备生成新DNA序列的能力，预计2033年国内生物制造市场将接近2万亿元，年均增长率为16.6%。

投资建议关注凯赛生物和华恒生物，前者与分子之心合作开发AI蛋白质优化平台，后者积极寻求AI相关合作。

风险提示包括原材料价格波动、政策风险、技术发展不及预期和行业竞争加剧等。

投资标的及推荐理由： 1. 凯赛生物：战略投资AI+蛋白质明星企业分子之心，合作开发AI蛋白质优化设计平台MoleculeOS和多模态大模型NewOrigin，有望在合成生物产业中实现高速发展。

2. 华恒生物：多场合提出积极探寻AI相关合作，表明其在生物学领域利用AI技术的潜力和发展方向。

推荐理由主要基于生物学领域最大开源AI模型Evo2的发布，预示着合成生物产业的高速发展潜力，以及未来生物制造市场的巨大规模。