通信行业：长城证券-通信行业月报：海外龙头加速推进AI产业发展，持续看好算力相关产业链发展-240602

1. 海外龙头公司加速推进AI产业发展，大模型和AI芯片持续升级，为AI应用场景和算力产业链发展带来新机遇。

2. 苹果、谷歌、英伟达等公司发布新产品和技术，推动AI向终端侧变革，同时海外云厂商需求持续强劲，市场前景看好。

3. 美股上涨，建议关注云计算厂商、芯片公司、元宇宙相关企业等标的，但需注意人工智能技术发展、宏观经济环境等风险因素。

本月海外龙头公司加速推进AI产业发展，大模型领域OpenAI和谷歌发布新产品，AI应用场景加速落地。

在芯片端，苹果发布新一代iPadPro产品，高通推进AI端侧布局，英伟达业绩再创新高。

美股上涨，英伟达涨幅居前。

建议关注云计算厂商、芯片公司、元宇宙公司、IDC和激光雷达公司。

风险提示包括人工智能技术发展不及预期、宏观经济环境波动、汽车智能化技术突破不及预期和监管政策不确定性。

投资标的：云计算厂商（微软、谷歌、亚马逊、Meta、苹果、阿里云、华为云）、芯片（英伟达、高通、ARM、英飞凌、意法半导体）、元宇宙（Unity、Roblox）、IDC（Equinix、DLR、阿里）、激光雷达（Luminar、Ouster、Lumentum） 推荐理由：海外龙头加速推进AI产业发展，持续看好算力相关产业链发展；大模型的发布加速AI应用场景落地，海外云厂商未来业绩发展和相关产业链投资机会持续看好；AI芯片升级迭代带动AI向终端侧变革，英伟达最新AI计算平台发布及各厂商AI芯片的持续迭代将带动市场对算力产业发展的信心。